เหตุผลในการทำกำไร: ลักษณะมีไว้เพื่ออะไรตัวอย่าง - ดูดาส - 2026

อัตราส่วนความสามารถในการทำกำไรเป็นตัวชี้วัดทางการเงินที่ใช้ในการประเมินความสามารถของ บริษัท ในการสร้างผลกำไรที่สัมพันธ์กับรายได้ต้นทุนการดำเนินงานสินทรัพย์ของงบดุลและส่วนของผู้ถือหุ้นโดยใช้ข้อมูลจากช่วงเวลาที่กำหนด

ธุรกิจมีไว้เพื่อเพิ่มมูลค่าเป็นหลัก แน่นอนว่า บริษัท มีตัวตนอื่น ๆ อีกมากมายไม่ว่าจะเป็นนายจ้างผู้เสียภาษีเจ้าของทรัพย์สินทางปัญญาหรือ บริษัท ที่มุ่งมั่นที่จะทำสิ่งที่ดีต่อสิ่งแวดล้อมหรือสังคม

ที่มา: pixabay.com

อย่างไรก็ตาม บริษัท ยังคงเป็นระบบ เป็นเครื่องจักรทางเศรษฐกิจที่รวมเอาชุดของปัจจัยการผลิตเข้าด้วยกันโดยมีจุดมุ่งหมายเพื่อสร้างผลลัพธ์มูลค่าซึ่งผลรวมมากกว่าชิ้นส่วน ค่านี้วัดเป็นความสามารถในการทำกำไร เป็นแนวคิดที่สำคัญที่สุดที่นักลงทุนต้องเข้าใจอย่างแท้จริง

โดยทั่วไปแล้วธุรกิจจะมองหาอัตราส่วนความสามารถในการทำกำไรสูงสุดเนื่องจากโดยทั่วไปแล้วหมายความว่าธุรกิจทำได้ดีในการสร้างรายได้กำไรและกระแสเงินสด

ลักษณะเฉพาะ

อัตราส่วนความสามารถในการทำกำไรเป็นตัวบ่งชี้ที่นิยมใช้ในการวิเคราะห์ทางการเงิน โดยทั่วไปแล้วจะแบ่งออกเป็นสองประเภท ได้แก่ อัตราส่วนกำไรและอัตราส่วนผลตอบแทน

เหตุผลมาร์จิ้น

พวกเขาอนุญาตให้รู้จากมุมที่แตกต่างกันความสามารถของ บริษัท ในการเปลี่ยนยอดขายเป็นผลกำไร เหตุผลเหล่านี้พบได้เฉพาะในงบกำไรขาดทุน

อัตรากำไรขั้นต้น

ตามแนวคิดจะถือว่าลำดับต่อไปนี้: ประการแรก บริษัท ได้รับรายได้จากการขาย จากนั้นหักค่าใช้จ่ายที่เกี่ยวข้องโดยตรงกับการผลิตผลิตภัณฑ์เช่นวัตถุดิบแรงงาน ฯลฯ

ค่าใช้จ่ายเหล่านี้จัดเป็นต้นทุนของสินค้าที่ขายในงบกำไรขาดทุน สิ่งที่ยังคงอยู่คือความสามารถในการทำกำไรขั้นต้น

อัตรากำไรขั้นต้น = กำไรขั้นต้น / รายได้จากการขาย

อัตรากำไรจากการดำเนินงาน

เป็นค่าใช้จ่ายทางอ้อมเช่นค่าเช่าการโฆษณาการบัญชี ฯลฯ ด้วยการหักค่าใช้จ่ายในการขายค่าใช้จ่ายทั่วไปและการบริหารออกจากผลกำไรขั้นต้นของ บริษัท คุณจะได้รับผลกำไรจากการดำเนินงาน

อัตรากำไรจากการดำเนินงาน = ความสามารถในการทำกำไรจากการดำเนินงาน / รายได้จากการขาย

อัตรากำไรก่อนหักภาษี

ดอกเบี้ยจ่ายให้กับหนี้และรายได้ที่ผิดปกติหรือค่าใช้จ่ายใด ๆ ที่ไม่เกี่ยวข้องกับธุรกิจหลักของ บริษัท จะถูกเพิ่มหรือลบออกจึงทำให้ความสามารถในการทำกำไรก่อนหักภาษี

อัตรากำไรก่อนหักภาษี = ความสามารถในการทำกำไรก่อนหักภาษี / รายได้จากการขาย

อัตรากำไรสุทธิ

สุดท้ายจะมีการจ่ายภาษีโดยปล่อยให้ความสามารถในการทำกำไรสุทธิซึ่งจะเป็นผลลัพธ์สุดท้าย

อัตรากำไรสุทธิ = ความสามารถในการทำกำไรสุทธิ / รายได้จากการขาย

เหตุผลในการคืนสินค้า

อัตราส่วนเหล่านี้เสนอหลายวิธีในการตรวจสอบว่า บริษัท สร้างผลตอบแทนให้กับผู้ถือหุ้นได้ดีเพียงใด

ผลตอบแทนจากสินทรัพย์

ความสามารถในการทำกำไรได้รับการวิเคราะห์เทียบกับสินทรัพย์เพื่อดูว่าธุรกิจมีประสิทธิภาพเพียงใดในการใช้สินทรัพย์เพื่อสร้างยอดขายและในที่สุดผลกำไร

ผลตอบแทนในอัตราส่วนนี้หมายถึงความสามารถในการทำกำไรสุทธิซึ่งเป็นจำนวนกำไรจากการขายหลังจากหักต้นทุนค่าใช้จ่ายและภาษีทั้งหมดแล้ว

เนื่องจากการประหยัดจากขนาดช่วยลดต้นทุนและเพิ่มอัตรากำไรความสามารถในการทำกำไรสามารถเติบโตในอัตราที่เร็วกว่าสินทรัพย์ซึ่งจะเพิ่มผลตอบแทนจากสินทรัพย์ในที่สุด

ผลตอบแทนผู้ถือหุ้น (ROE)

อัตราส่วนนี้เป็นอัตราส่วนที่มีผลต่อผู้ถือหุ้นของ บริษัท มากที่สุดเนื่องจากเป็นการวัดความสามารถในการได้รับผลตอบแทนจากการลงทุน

ในขณะที่ บริษัท เพิ่มจำนวนสินทรัพย์และสร้างผลตอบแทนที่ดีขึ้นด้วยอัตรากำไรที่สูงขึ้นผู้ถือหุ้นสามารถรักษาความสามารถในการทำกำไรที่เติบโตได้มากเมื่อสินทรัพย์เพิ่มเติมเหล่านี้เป็นผลมาจากการได้รับหนี้

สิ่งที่พวกเขาสำหรับ

ด้วยเหตุผลด้านความสามารถในการทำกำไรส่วนใหญ่การมีมูลค่าสูงกว่าเมื่อเทียบกับอัตราส่วนของคู่แข่งหรือเทียบกับอัตราส่วนเดียวกันจากช่วงก่อนหน้าแสดงว่า บริษัท มีผลการดำเนินงานที่ดี

อัตราส่วนเป็นข้อมูลและเป็นประโยชน์มากที่สุดเมื่อใช้ในการเปรียบเทียบ บริษัท กับ บริษัท ที่คล้ายคลึงกันกับประวัติของ บริษัท เองหรืออัตราส่วนเฉลี่ยสำหรับอุตสาหกรรมโดยรวม

การจัดการค่าใช้จ่าย

อัตราส่วนเหล่านี้ยังวัดโดยอ้อมว่าธุรกิจจัดการค่าใช้จ่ายได้ดีเพียงใดเมื่อเทียบกับยอดขายสุทธิ นั่นคือเหตุผลที่ บริษัท ต่างๆพยายามหาอัตราส่วนที่สูงขึ้น

ซึ่งสามารถทำได้โดยการสร้างรายได้เพิ่มขึ้นเพื่อให้ค่าใช้จ่ายคงที่หรือรักษายอดขายให้คงที่และลดรายจ่าย

เนื่องจากการสร้างรายได้เพิ่มเติมนั้นยากกว่าการตัดค่าใช้จ่ายโดยทั่วไปผู้จัดการมักจะตัดงบประมาณการใช้จ่ายเพื่อปรับปรุงอัตราส่วนความสามารถในการทำกำไร

วัดประสิทธิผล

เจ้าหนี้และนักลงทุนใช้อัตราส่วนเหล่านี้เพื่อวัดว่าธุรกิจสามารถเปลี่ยนยอดขายเป็นผลกำไรได้อย่างมีประสิทธิภาพเพียงใด

นักลงทุนต้องการให้แน่ใจว่าผลกำไรสูงพอที่จะจ่ายเงินปันผลในขณะที่เจ้าหนี้ต้องการให้แน่ใจว่า บริษัท มีผลกำไรเพียงพอที่จะจ่ายเงินกู้

กล่าวอีกนัยหนึ่งผู้ใช้ภายนอกต้องการทราบว่า บริษัท ดำเนินงานอย่างมีประสิทธิภาพ

อัตราส่วนความสามารถในการทำกำไรที่ต่ำมากจะบ่งบอกว่าค่าใช้จ่ายสูงเกินไปและฝ่ายบริหารจำเป็นต้องใช้งบประมาณและลดค่าใช้จ่าย

ตัวอย่าง

ตัวอย่าง 1

บริษัท ABC International มีความสามารถในการทำกำไรสุทธิหลังหักภาษี 50,000 ดอลลาร์จากยอดขายสุทธิ 1,000,000 ดอลลาร์อัตราส่วนกำไรหรืออัตรากำไรสุทธิคือ:

ความสามารถในการทำกำไร 50,000 ดอลลาร์ / ยอดขาย 1,000,000 ดอลลาร์ = อัตราส่วนความสามารถในการทำกำไร 5%

โดยทั่วไปอัตราส่วนอัตรากำไรสุทธิจะใช้เป็นรายเดือนเมื่อทำการเปรียบเทียบแบบเดือนต่อเดือนรวมทั้งสำหรับผลประกอบการในงบกำไรขาดทุนแบบปีต่อวันและปีต่อปี

ตัวอย่าง 2

Alaska Shop เป็นร้านตกปลากลางแจ้งที่จำหน่ายเหยื่อล่อและอุปกรณ์ตกปลาอื่น ๆ ให้กับประชาชน เมื่อปีที่แล้ว Trisha มียอดขายที่ดีที่สุดนับตั้งแต่เปิดธุรกิจเมื่อ 10 ปีก่อน ปีที่แล้วยอดขายสุทธิอยู่ที่ 1,000,000 ดอลลาร์และผลกำไรสุทธิของเขาอยู่ที่ 100,000 ดอลลาร์

นี่คือการคำนวณอัตราส่วนความสามารถในการทำกำไรจากการขายของ Trisha: $ 100,000 / $ 1,000,000 = 10%

อย่างที่คุณเห็น Alaska แปลงเพียง 10% ของยอดขายให้เป็นกำไร คุณสามารถเปรียบเทียบอัตราส่วนนี้กับตัวเลขยอดขายสุทธิของปีนี้ที่ 800,000 ดอลลาร์และความสามารถในการทำกำไรสุทธิ 200,000 ดอลลาร์

ในปีนี้อลาสก้าสามารถทำยอดขายได้น้อยลง แต่คุณจะเห็นว่ามันลดค่าใช้จ่ายลงอย่างรวดเร็วและทำให้สามารถเปลี่ยนยอดขายเหล่านี้ให้เป็นผลกำไรได้มากขึ้นโดยมีอัตราส่วน 25%

อ้างอิง

1. James Early (2019). อัตราส่วนตัวบ่งชี้ความสามารถในการทำกำไร: การวิเคราะห์อัตรากำไร นำมาจาก: Investopedia.com.
2. สตีเวนแบรกก์ (2018). อัตราส่วนกำไร - อัตราส่วนกำไร เครื่องมือการบัญชี นำมาจาก: Accountingtools.com.
3. หลักสูตรการบัญชีของฉัน (2019). อัตราส่วนกำไร นำมาจาก: myaccountingcourse.com.
4. Will Kenton (2019). นิยามอัตราส่วนความสามารถในการทำกำไร นำมาจาก: Investopedia.com.
5. CFI (2019). อัตราส่วนความสามารถในการทำกำไร นำมาจาก: corporatefinanceinstitute.com.